7.3. условия кредитной сделки

7.3. условия кредитной сделки

Условия кредитной сделки это требования, предъявляемые к участникам сделки, объектам и обеспечению кредита, отражающие принципы кредитования.

Характер условий кредитной сделки:

юридический;

экономический.

Юридической основой предоставления кредита является кредитный договор, регулирующий отношения сторон. Понятие кредитного договора дано в Гражданском кодексе РФ. (4 П, гл. 42).

В соответствии с банковским законодательством для осуществления кредитования заемщику открывается ссудный счет.

Конкретизация экономических условий сделки может быть отражена самим банком в специальной Инструкции («Положение» «Порядок» «Регламент») по кредитованию или, в соответствии с международной терминологией, в Кредитном меморандуме.

В инструкции, исходя из требований общей кредитной политики банка, устанавливаются определенные ограничения на условия заключения кредитной сделки по:

участникам сделки;

целям кредитования;

сумме;

срокам;

цене кредита;

обеспечению кредита;

условиям погашения ссудной задолженности.

Участники кредитной сделки стороны, указанные в договоре: кредитор (или кредиторы) и заемщик (или заемщики). В случае предоставления консорциального кредита на крупную сумму несколькими банками может быть более двух участников сделки, например, кредиторов. Ограничения касаются, как правило, заемщиков юридических и физический лиц. Так, отдельные банки кредитуют только юридических лиц, по которым тоже могут быть определенные предписания. В случае повышенного кредитного риска предусматривается: исключение заемщиков, представляющих отдельные отрасли или формы собственности.

Цели кредитования, как правило, указываются обязательно, что обусловлено функциями кредита и принципами кредитования. Однако в последнее время все чаще предоставляется нецелевой кредит (овердрафт, кредитная линия).

Сроки кредитования в каждом кредитном договоре устанавливаются в соответствии с поданной заявкой. Ограничение возможно в рамках общей кредитной политики, например, не предоставлять кредиты на срок более 1 года.

В специальном пункте указываются даты начала и прекращения действия договора.

Под датой выдачи кредита (вступления в действие договора) следует считать дату перечисления денежных средств со счета банка на счет заемщика. Действие договора прекращается после поступления в банк от Заемщика всей суммы основного долга, начисленных процентов и неустойки (если она была).

Сумма кредита устанавливается в счет лимитов банка, нормативов кредитования ЦБ РФ, заявки заемщика, стоимости и ликвидности предмета обеспечения, кредитоспособности заемщика.

Цена кредита отражает принцип платности при кредитовании, а формой оплаты является процентная ставка.

Процентные ставки могут быть твердыми (фиксированными) и изменяющимися. Выделяют также ставки межбанковского кредитного рынка. В международной практике известны ставки:

LIBOR ставка предложения на Лондонском межбанковском рынке депозитов (на 3-хмесячные ссуды) является базовой для международных финансовых рынков;

FIBOR ставка фондовой биржи во Франфуркте на Майне;

PIBOR ставка Парижского межбанковского рынка и т.д.

На рынке межбанковских кредитов в Москве действуют ставки:

МИБОР размещение краткосрочных ссуд;

МИБИД, ИНСТАР привлечение кредитных ресурсов1.

1 Ставки МИБИД, МИБОР, МИАКР рассчитаны Информационным консорциумом ЦБ РФ. Ставка ИНСТАР рассчитана Межбанковским финансовым домом.

Информация об изменении процентных ставок регулярно публикуется. Пример приведен в табл. 9:

Начисление стоимости ссуды может осуществляться с использованием простой ставки процента (при краткосрочных ссудах и одноразовом погашении в конце срока, либо с использованием сложного процента при более продолжительном кредитовании).

Определение размера погашаемой суммы (наращенной) с использованием простой ставки процента:

А. Z = K + V = K + (m xy xK/100) = K (1 + m xy/100),

где Z наращенная сумма кредита;

K размер предоставленной ссуды;

V сумма процентных денег, выпшаченных за m лет, (если m<1, то срок кредитования в днях следует разделить на 365 или 366 временная база года);

у (\%) годовая ставка процентов;

m срок, за который выпшачиваются проценты.

Б. Если в кредитном договоре предусматривается изменение ставки процента в течение срока кредита, то размер погашаемой процентной суммы определяется по следующей формуле:

V = K (mi yi/100 + miyi/100 + ... +mmym/100 =

t=m

= к X m У/ш,

t=i

а сумма кредита с процентами будет равна:

Определение погашенной суммы с использованием сложной ставки процентов:

Z = K (1 +

y

100

(1+-y)m -100

где m срок кредитования в годах.

При кредитовании на срок больше года начисление процентов по сложной годовой ставке дает большую сумму процентных денег, чем при использовании простой ставки.

На сумму выплаченных процентов и общую сумму погашения влияет характер погашения кредита:

А. Погашение кредита происходит равными срочными долями.

Общая сумма погашения кредита будет равна:

m х K х-^Z = m х I = Ш0-,

1 (1 + )-m

v і /Л/Л

100

а сумма выплаченных процентов составит:

V = Z К.

Б. Погашение основной суммы долга равными частями с добавлением сэкономленных процентов аннуитетная ссуда. Аннуитет -равные долевые взносы.

Особенность этого вида погашения состоит в том, что каждая доля включает в себя долю процента и долю погашения. По мере осуществления выплат доля процента уменьшается, а доля погашения увеличивается на сумму сэкономленных процентов. На практике применяется при ипотечном кредитовании.

Размер процентных ставок устанавливается такой, чтобы плата за кредит покрывала расходы банка и обеспечивала получение необходимой доходности.

На размер процентных ставок влияют следующие факторы:

ставка рефинансирования ЦБ России;

стоимость кредитных ресурсов;

характер кредитной сделки;

риск погашения предоставляемого кредита;

форма обеспечения возврата кредита и др.

Минимальная процентная ставка называется базисной, или, в международной практике, «prame rate», процентная ставка для первоклассных заемщиков.

Процентные ставки за пользование кредитом, порядок, формы и сроки их уплаты предусматриваются в кредитном договоре. Процентная ставка за кредит может пересматриваться Банком в течение действия кредитного договора. Изменение процентной ставки оформляется дополнительным соглашением к кредитному договору. Начисление и взыскание процентов авансом в момент выдачи кредита не допускается.

Проценты начисляются на остаток ссудной задолженности, до даты погашения этой задолженности и уплачиваются, как правило, ежемесячно или в сроки, оговоренные в кредитном договоре, но не реже одного раза в квартал. В случае возникновения просроченной задолженности заемщик уплачивает проценты на своевременно непогашенную задолженность по повышенной ставке,

предусмотренной в кредитном договоре. Поступающие от заемщика денежные средства в первую очередь направляются на уплату процентов (включая профоченные).

Методика начисления процентов определена Положением Банка России №39-П от 26.06.98.

Обеспечение кредита один из наиболее надежных способов снижения риска невозврата кредита.

Кредит бывает двух видов: обеспеченный и необетеченный.

Необеспеченные (бланковые) ссуды вьщаются первоклассным заемщикам (т.е. хорошо себя зарекомендовавшим), и, вопреки распространенному мнению, наиболее крупные ссуды предоставляются банками без обеспечения. Обеспечение не гарантирует погашения ссуды, но уменьшает риск, т.к. в случае ликвидации предприятия банк становится привилегированным кредитором. В кредитном договоре должен быть указан способ обеспечения возврата кредита.

В качестве обеспечения ссуды могут использоваться самые разные виды активов и документов, которые можно легко реализовать: недвижимость, складские квитанции, дебиторские счета, здания и оборудование, коносаменты с передаточными надписями, партии нефти, акции корпораций и т.д. В ГК предусмотрены следующие формы обеспечения кредитов (рис. 32):

Основные формы обеспечения кредита

Залог "I

| Пени | | Штраф"

Юридических лиц

Физических лиц

Без передачи имущества залогодержателю

I

С передачей имущества залогодержателю

| Имущественных прав

ценные бумаги

^ j Недвижимое

имущество ^ j Движимое

имущество

депозиты залог прав по сделке

нежилые помещения

товары

| | оборудование

жилые дома и квартиры

транспортные средства

земельные участки

. . золото, драго- ценные металлы

личное имущество

Рис. 32. Формы обеспечения кредита

Залог наиболее важный вид обеспечения. Залоговые отношения, кроме ГК, регулируются Законом РФ «О залоге» от 25.05.92.

При наличии залога кредитор имеет право при неисполнении должником своих обязательств получить удовлетворение из стоимости заложенного имущества. К основным видам залога относятся:

залог с оставлением имущества у залогодателя;

залог с передачей имущества залогодержателю (кредитору) заклад, например, ценные бумаги;

залог товаров в обороте;

залог недвижимого имущества (ипотека);

залог имущественных прав.

Предлагаемый банку в качестве обеспечения возвратности кредита залог должен быть приемлемым и достаточным.

Приемлемость залога характеризует долговременность его хранения, быстроту реализации и потребительский спрос на него.

Достаточность залога характеризует его количественную сторону. Стоимость закладываемого имущества должна превышать сумму выдаваемого кредита с таким расчетом, чтобы банк мог погасить из стоимости реализации заложенного имущества не только основной долг по выданному кредиту, но и начисленные проценты, судебные расходы, расходы, связанные с реализацией залога и др.

Залогодателем может быть:

с точки зрения субъекта отношений сам заемщик или третье лицо;

с точки зрения права собственности собственник имущества или лицо, имеющее на него право хозяйственного ведения либо право оперативного управления.

На праве хозяйственного ведения имущество принадлежит лишь государственным или муниципальным унитарным предприятиям.

Залог недвижимого имущества этих предприятий осуществляется только с согласия собственника (фонда госимущества). Остальным имуществом они распоряжаются самостоятельно, если иное не установлено законом. Договор залога недвижимого имущества (ипотека) оформляется в нотариальной форме и подлежит государственной регистрации.

Особой формой залога является залог средств, хранящихся на депозитном счете в банке (по типу компенсационного остатка). Он оформляется договором залога, о чем сообщается работникам отдела депозитов. Сумма средств на депозитном счете должна быть достаточной для погашения основного долга, уплаты процентов и судебных расходов. Эти средства «замораживаются» до момента выполнения заемщиками своих обязательств.

Кредит на условиях компенсационного остатка оформляется кредитным договором, в который вносятся следующие дополнения:

Банк предоставляет Заемщику кредит на сумму x на условиях компенсационного остатка в сумме y , а Заемщик обязуется своевременно возвратить кредит и уплатить проценты за пользование им на условиях, определенных настоящим договором.

Для учета полученного кредита Банк открывает заемщику ссудный счет N для учета компенсационного остатка счет N.

Заемщик обязуется:

а) перечислить компенсационный остаток на депозитный счет

определенной сумме, на принятую дату;

б) возвратить полученный кредит (далее по тексту кредитного договора).

Размер компенсационного остатка зависит от размера выдаваемого кредита, срока, степени риска и должен составлять от 10 до 30\% выдаваемой суммы (по усмотрению банка).

Компенсационный остаток перечисляется с расчетного или других счетов и хранится на счетах депозитов до 30 дней.

На сумму средств, перечисляемых на депозитный счет, заключается договор, в котором оговариваются условия использования депозита. Проценты по депозиту не начисляются.

Так как компенсационный остаток не только снижает риск невозврата кредита, но и увеличивает реальный доход по ссуде, процент по выдаваемой ссуде можно уменьшить. Недостатком формирования компенсационного остатка является необходимость иметь против него обязательный резерв.

Поручительство договор, в соответствии с которым поручитель обязуется отвечать за долги заемщика при невыполнении им взятых на себя обязательств (т.е. обязательство 3-го лица перед кредитором).

Поручителем может быть любое юридическое или физическое лицо с известной платежеспособностью, кроме КО. В отдельных случаях поручительство должно быть акцептовано другим банком -гарантом самого поручителя.

Гарантия это обязательство гаранта выпшатить за заемщика определенную сумму при наступлении гарантийного случая. Гарантийное обязательство выдается банку-кредитору в виде гарантийного письма. При невозврате ссуды банк вправе списать задолженность со счета гаранта в бесспорном порядке.

В качестве гаранта, как правило, выступают банки и страховые компании. Гарантия банка также может быть оформлена гарантийной надписью на векселе (аваль).

В отличие от поручительства объем ответственности гаранта может не совпадать с суммой ссуды по кредитному договору, а определятся условием выданной гарантии.

Неустойка определенная законом или договором денежная сумма, которую заемщик должен уплатить кредитору в случае неисполнения или ненадлежащего исполнения им своих обязательств.

Размер неустойки фиксируется кредитным договором, он может быть увеличен или уменьшен в зависимости от кредитоспособности заемщика.

Только неустойка не может надежно обеспечить возврат кредита, поэтому она, как правило, дополняется другими формами обеспечения.

Переуступка требований. Если у заемщика возникает требование к третьему лицу, то он переуступает их в пользу банка в качестве обеспечения по полученному кредиту, т.е. к банку переходят права получения денежных средств по уступленному требованию. Переуступка (цессия) имеет перед залоговым обеспечением преимущество в том, что не возникает проблем, связанных с хранением залога.

Страхование кредитов. В международной практике страхование кредитов возникло в XIX веке и было порождено экономическими кризисами и нестабильностью. В нашей стране страхование кредитов проводится с 1990 г. и осуществляется на добровольной основе в 2-х формах:

страхование ответственности заемщиков за непогашение кредитов;

страхование залогового обеспечения.

В первом случае страхователем выступает заемщик, а объектом страхования является его ответственность перед банком. Во втором случае страхователь банк, а объект страхования ответственность заемщика перед банком.

В современной отечественной практике при страховании кредитов амплитуда колебаний отечественного страховщика широкая: некоторые страховые компании страхуют 100\% суммы кредита, но не страхуют проценты за пользование кредитом; другие выплачивают 50-90\% суммы непогашенного кредита и процентов по нему. Конкретный предел ответственности устанавливается индивидуально и зависит от установленной практики, риска, а также от колебаний экономической конъюнктуры. Страхование кредитов в России молодой и рискованный бизнес, поэтому он пока не получил развития.

В банковской практике отечественных банков из всех форм обеспечения наиболее распространены банковские гарантии и векселя КБ, а из видов залога высоколиквидные ценные бумаги.

После кризиса 1998 г. банки предпочитают залог в виде собственных банковских векселей и акций.

При принятии предметов обеспечения кредита кредитный сотрудник должен обязательно учитывать следующее:

обеспечение должно быть действительным, т.е. не противоречить закону и возникать из предусмотренного в законе основания;

рыночная стоимость предмета залога должна превышать сумму выданной ссуды не менее чем на 5-10\% (на практике примерно 30\%);

залог должен быть ликвиден, т.е. легко реализуем, распространены следующие виды залога:

залог товарно-материальных ценностей имущество на складе, в переработке;

ценные бумаги, конвертируемая валюта;

• при снижении стоимости залога или снижении платежеспособности заемщика в период действия кредитного договора банк должен потребовать от заемщика дополнительного обеспечения.

Условия погашения ссуды это определение эффективного выполнения заемщиком своих обязательств. При заключении кредитного договора банк предлагает заемщику возможные варианты погашения ссудной задолженности. Таких схем в международной и отечественной банковской практике достаточно много, но все строятся на двух принципах:

1. предоставление ссуды с единовременным погашением в конце

срока основного долга и процентов по ссуде (краткосрочные кредиты) либо проценты выплачиваются регулярно (ежемесячно, ежеквартально, ежегодно), а погашение ссуды происходит в конце срока одной суммой (рис. 33);

2. Ссуды в рассрочку (аннуитетные):

а) погашение осуществляется равномерными долями (годовая сумма процентов и доли погашения); суммы погашения растут в

объеме накопленных процентов;

б) погашение осуществляется сокращающимися долями, включающими часть основного долга и часть процентной суммы. Погашение основного долга начисляется равными долями, а годовая

сумма снижается на сэкономленные проценты.

Схемы погашения основываются на учете всех предьщунгих условий кредитного договора.

Вопросы для самопроверки:

Кто может быть участником кредитной сделки? Существует ли ограничение по заемщикам?

Какие условия экономического характера обязательно должны включаться в кредитный договор?

Какая дата считается датой выдачи кредита и какая считается датой прекращения действия договора?

От чего зависит сумма кредита, указанная в договоре?

Какие вы знаете процентные ставки по ссудам и какие факторы их определяют?

Перечислите основные формы обеспечения по ссуде, дайте им характеристику.

Какие требования предъявляет банк к залоговому обеспечению?

Какие виды обеспечения ссуд наиболее распространены в отечественной практике на сегодняшний день?

Какие документы должен представить заемщик для получения потребительского кредита?

Какие документы должны представить предприятия (организации)?

Оцените типичные условия кредитования в отечественных банках с точки зрения представителя банка и с точки зрения потенциального заемщика юридического или физического лица.

Каким требованиям должно соответствовать обеспечение по ссуде в форме залога?