3.2. определение потребности в оборотных средствах

3.2. определение потребности в оборотных средствах

Оборотные средства по источнику образования делятся на собственные и заемные.

Собственные средства постоянно находятся в распоряжении предприятия и формируются за счет уставного капитала и прибыли предприятия. Уменьшение потребности в собственных оборотных средствах достигается за счет использования средств, не принадлежащих предприятию, но постоянно находящихся в его обороте, — устойчивых пассивов. К ним относятся: постоянно переходящая задолженность по заработной плате, взносы на социальное страхование, резерв на покрытие платежей по отпускам рабочих, задолженность поставщикам за поставленные материалы по акцептовым счетам и др.

Как правило, потребность в оборотных средствах у предприятия в течение года не одинакова, в связи с чем формировать их только за счет собственных финансовых источников неэффективно. Поэтому дополнительную потребность в оборотных средствах, обусловленную временными нуждами, целесообразно обеспечивать за счет заемных средств.

Заемные средства образуются за счет предоставления предприятиям кредитов коммерческими банками.

В зависимости от способов формирования оборотные средства делятся на нормируемые и ненормируемые.

К нормируемым относятся средства, вложенные в производственные запасы, незавершенное производство и полуфабрикаты собст-

венного изготовления, а также расходы будущих периодов, готовая продукция, находящаяся на складе предприятия.

Ненормируемые оборотные средства вложены в продукцию, отгруженную потребителю, но еще не оплаченную, оставленную на ответственном хранении у покупателей. В эту группу входят средства в расчетах, денежные средства предприятия. Нормирование данных элементов оборотных средств невозможно из-за непостоянства их состава и потребности в них предприятий.

Процесс определения экономически обоснованных размеров оборотных средств, необходимых для организации нормальной работы предприятия, называется нормированием оборотных средств.

В настоящее время используются три основных метода нормирования оборотных средств.

Аналитический метод предполагает определение потребности в оборотных средствах в размере их среднефактических остатков в базовом периоде, скорректированных на планируемый рост объема производства. При этом учитываются конкретные условия работы предприятия в предстоящем году. Данный метод применяется на предприятиях, где средства, вложенные в материальные затраты, имеют большой удельный вес в общей сумме оборотных средств.

При использовании коэффициентного метода запасы и затраты подразделяются на зависящие от изменения объемов производства (сырье, материалы, затраты на незавершенное производство, готовая продукция на складе) и не зависящие (запчасти, МБП, расходы будущих периодов). В первом случае потребность в оборотных средствах определяется исходя из их размера в базисном году и темпов роста производства продукции в предстоящем году. Вторая часть оборотных средств, не имеющая пропорциональной зависимости от объема производства, планируется в размере их среднефактических остатков за ряд лет. На практике аналитический и коэффициентный методы применяются одновременно.

Метод прямого счета предусматривает расчет норм по каждому элементу оборотных средств. Метод прямого счета используется при создании нового предприятия и периодическом уточнении потребности в оборотных средствах действующих предприятий. В общем виде его содержание включает разработку норм запаса по отдельным важнейшим видам товарно-материальных ценностей всех элементов нормируемых оборотных средств, а также определение нормативов в денеж3 Зак. 2872

ном выражении для каждого элемента оборотных средств и совокупной потребности предприятия в оборотных средствах.

В процессе нормирования определяют норму и норматив оборотных средств.

Норма оборотных средств — это количество дней, в течение которых оборотные средства «связаны» в материальных запасах vt заделах, начиная с оплаты счетов за ресурсы и кончая передачей готовой продукции на склад. Она отражает период, в течение которого величина оборотных средств обеспечивает бесперебойное питание предприятия ресурсами.

Норматив оборотных средств — это размер финансовых ресурсов, предназначенных для формирования неснижающихся минимальных запасов оборотных средств и обеспечения непрерывности процесса производства.

Норматив оборотных средств (Н0 с) рассчитывается по формуле

Нос = Нп з + Ннп + Нгп + Н6 п + Н,

(3.1)

где Нп з — норматив производственных запасов; Нн п норматив незавершенного производства; Нгп — норматив запаса готовой продукции; Н6 п — норматив расходов будущих периодов; Н0 норматив остатков денежных средств.

Рассмотрим методику расчета указанных элементов.

Производственные запасы на предприятиях делятся на текущие, страховые (гарантийные), транспортные и подготовительные.

Текущие запасы обеспечивают бесперебойную производственную деятельность предприятия на период между двумя очередными поставками и являются основной частью оборотных средств.

Норматив текущего запаса (Зт) в натуральном выражении данного вида материала равен произведению среднесуточного его потребления (а) на половину интервала поставок в днях (И):

Зт = ахО,5И.

(3.2)

Страховой (гарантийный) запас создается для обеспечения бесперебойной работы предприятия на случай возможных нарушений периодичности поставок материалов. Норматив страхового запаса (Зс) в натуральном выражении принимается в размере примерно 50 \% от норматива текущего запаса. Его можно также определить более точно исходя из времени, необходимого для организации получения материала от поставщика, и среднесуточного потребления данного материала:

Зс = я(В1 + В2 + В3 + В4), (3.3)

где В! — время, необходимое для заказа и отгрузки материалов, дни; В2 время нахождения материала в пути, дни; В3 время приемки материала, дни; В4 время, необходимое для подготовки материалов в производство, дни.

Транспортный запас учитывает длительность пребывания оплаченных грузов в пути. Норматив транспортного запаса (3^,) в натуральном выражении определяется по формуле

З^а^-В^, (3.4)

где В5 время оборота платежных документов, дни.

При расчете величины запасов в натуральном выражении транспортный запас не должен входить в производственный, поскольку он находится не на предприятии, а в пути следования. Однако он «отвлекает» оборотные средства, и при расчете норматива оборотных средств транспортный запас следует включить.

Подготовительный запас создается на время, необходимое для подготовки и запуска в производство поступившего материала (время приемки, складирования, лабораторного анализа материалов). Норматив подготовительного запаса (Зп) в натуральном выражении определяется по формуле

Зп = охВ4. (3.5)

Если не требуется специальных операций для подготовки материала в производство, то норматив подготовительного запаса принимается равным величине среднесуточного потребления данного вида материала.

Кроме рассмотренных элементов производственных запасов может создаваться сезонный запас по тем видам материальных ресурсов, для которых образование запасов связано либо с сезонным характером производства (сельскохозяйственная продукция), либо с условиями транспортировки (водным путем). Норматив сезонного запаса в натуральном выражении устанавливается исходя из среднесуточного потребления и количества дней от даты начала накопления матери3*

альных ресурсов в пункте отправки до даты поступления первой партии на предприятие.

Норматив оборотных средств по каждому элементу производственных запасов в денежном выражении определяется произведением норматива в натуральном выражении (3,) на планово-расчетную цену соответствующего элемента запаса (Ц,):

Нп.з=ХЦ;хЗ,., (3.6)

/=1

где п — количество элементов оборотных средств.

Норматив оборотных средств для обеспечения незавершенного производства (Ннп) зависит от длительности производственного цикла и коэффициента нарастания затрат:

НЗцал Х Т-а Х Кв

■ н.п = д > (3-/)

где Зззд — затраты на производство валовой продукции, тыс. руб.; Тп -длительность производственного цикла, дни; Кн — коэффициент нарастания затрат; Д — продолжительность периода, дни.

Нарастание затрат в производственном процессе может происходить равномерно и неравномерно.

Коэффициент нарастания затрат на предприятиях, где затраты осуществляются равномерно, определяется по формуле

3 +0 53

зе+зн

где Зе единовременные затраты сырья, материалов, покупных полуфабрикатов, комплектующих изделий, производимые в начале процесса производства, руб.; Зн — нарастающие затраты (все остальные затраты до окончания процесса производства), руб.; 0,5 — коэффициент, характеризующий равномерность нарастания последующих затрат.

Коэффициент нарастания затрат на предприятиях, где затраты осуществляются неравномерно, определяется по формуле

КН=^Ц (3.9)

где Сер — средняя себестоимость изделия в незавершенном производстве, руб.; Спр производственная себестоимость изделия, руб.

Норматив запаса готовой продукции (Нгп) на складе предприятия определяется временем для накопления партии, погрузки, транспортирования ее до станции отправления, выписки счетов — платежных требований и предъявления их в банк в пределах срока, установленного банком:

Нсп — Зс (Иотг + Вдок),

(3.10)

Величина коэффициента загрузки оборотных средств (К3) обратна коэффициенту оборачиваемости. Данный показатель характеризует сумму оборотных средств, затраченных на один рубль реализованной продукции:

СО

К, = —. (3.12) РП

Длительность одного оборота (Т, дни) находится делением количества дней в периоде (Д) на коэффициент оборачиваемости (К0):

Т=-^-. (3.13)

Чем меньше продолжительность оборота или больше число совершаемых оборотными средствами кругооборотов при том же объеме реализованной продукции, тем меньше требуется оборотных средств, и наоборот, чем быстрее оборотные средства совершают кругооборот, тем эффективнее они используются.

Эффект ускорения оборачиваемости оборотных средств выражается в высвобождении, уменьшении потребности в них в связи с улучшением их использования. Различают абсолютное и относительное высвобождение оборотных средств.

Абсолютное высвобождение отражает прямое уменьшение потребности в оборотных средствах.

Относительное высвобождение отражает изменение как величины оборотных средств, так и объема реализованной продукции.

Величина высвободившихся оборотных средств (ОСв) определяется по формуле

= ВР(Т0-Тб)

Дп где BP — выручка от реализации продукции в отчетном периоде, руб.; Тб и Т0 средняя длительность оборота в базисном и отчетном (планируемом) периоде, дни; Дп длительность расчетного периода, дни.

Эффективность использования оборотных средств обусловлена следующими факторами: рациональное использование материально-технических ресурсов; сокращение сверхнормативных запасов; совершенствование системы материально-технического обеспечения; сокращение длительности производственного цикла и величины незавершенного производства; минимизация запасов готовой продукции; соблюдение договорной и платежной дисциплины.