48. классификации платежного баланса и международные инвестиционные позиции

48. классификации платежного баланса и международные инвестиционные позиции

Операции платежного баланса оцениваются по рыночным ценам. Существует следующий механизм ценообразования платежного баланса: независимость продавцов и покупателей; исключительно коммерческий характер сделок; договорная цена.

В составе цены, помимо собственных затрат и прибыли, также учитываются налоги, импорт и НДС за вычетом субсидий. Оценки операций платежного баланса в основном проводятся по ценам реального обмена экономическими благами.

Вместе с тем, существуют операции, которые в естественном виде либо не имеют стоимостной оценки, либо не отвечают условиям механизма рыночного ценообразования, однако в платежном балансе должны ее получить. К таким операциям относятся:

поставки по бартеру, т. е. осуществляются операции с товарами, услугами и активами без посредства денег. Оценка бартера производится методом аналогий, согласно которому цена товара-аналога выбирается из однородной группы, а общая стоимость экспортируемого бартера должна быть равна стоимости товаров, услуг и активов, импортируемых по бартеру;

операции, которые имеют принудительный характер осуществления (например, уплата налога или штрафа);

операции, проводимые между независимыми сторонами (между головной компанией и ее зарубежными филиалами);

операции, в которых коммерческая сущность полностью или частично отсутствует (например, экономическая помощь, подарки). В таких операциях '

К основным классификационным категориям операций, учитываемых платежным балансом, относятся текущие операции, и капитальные. К текущим относятся операции с товарами, услугами и доходами. Капитальные операции представляют собой операции с активами и обязательствами и связаны с инвестиционной деятельностью.

Сальдо по счету текущих операций должно быть равно по абсолютной величине и противоположно по знаку сальдо по счету операций с капиталом и финансовыми обязательствами.

Раздел А «Товары и услуги» является составной частью счета текущих операций и представляет экспорт и импорт по каналам внешней торговли. Кроме этого, данный раздел включает в себя приобретения в портах, а также экспорт (импорт) для переработки с последующим реимпортом (реэкспортом), товары для ремонта и экспорта (импорта) немонетарного золота.

В платежном балансе статья «Услуги» имеет детальную аналитику по видам. Например, транспорт детализируется на морской, воздушный, автомобильный, прочий; услуги различаются в разных видах деятельности: строительство, связь, туризм.

Раздел платежного баланса «Доходы» включает доходы по труду и доходы от инвестиций. Состав доходов по труду отражается по статье «Оплата труда».

Особой разновидностью доходов являются трансферты.

Текущие трансферты — добровольные фискальные платежи в форме сборов налогов и штрафов с целью выполнения гражданских имущественных обязанностей.

25

46б единицами экономических благ. Например, российское предприятие, экспортируя товары, получает взамен иностранную валюту. В том случае, если происходит безвозмездное предоставление экономических ценностей (реальных или финансовых), то для двойного отражения по кредиту и по дебету этой операции с односторонним движением ресурсов в счета платежного баланса вводится особая, компенсирующая условная статья, которая называется «трансферты», со знаком, обратным проведенной операции. Если безвозмездная передача проводится по кредиту, то запись в статье «Трансферты» делается по дебету, и наоборот. Поскольку все записи по кредиту должны быть равны по абсолютной величине записям по дебету и противоположны по знаку, то сумма всех кредитовых и дебетовых записей (итоговое сальдо) всегда должна равняться нулю. В реальной же действительности такой баланс практически недостижим по следующим причинам:

различные источники поступления информации в кредитовую и дебетовую его части;

разница во времени между поступлением товаров и услуг и их финансовым обеспечением;

задержки в пути;

ошибки, пропуски;

несогласованность цен контрактов с действующими ценами.

В совокупности различие между суммами кредитовых и дебетовых проводок называется чистыми ошибками и пропусками.

45б   Основными индексами, используемыми в таможенной статистике внешней торговли, являются: индексы средних цен, физического объема, стоимости и условий торговли.

В таможенной статистике внешней торговли индексы рассчитываются по следующим формулам:

индекс средних цен (формула Пааше):

I p = [SP^] / РРЗД;

индекс физического объема (формула Ласпей-реса):

Iq = РР<№] / РЗД,

где       Р0 — цена товара в изучаемый и базисный периоды;

q1 , Qo— количество товара в изучаемый и базисный периоды. Одним из важнейших показателей, используемых при анализе внешней торговли, является индекс условий торговли, который определяется как отношение индексов средних цен экспорта к индексу средних цен импорта:

где L

pe    индекс средних цен экспорта; Ipi — индекс средних цен импорта. В случае, если показатель меньше 1, условия торговли в изучаемом периоде считаются неблагоприятными по сравнению с базисным периодом, если больше 1 — благоприятными.

48б|   Капитальные трансферты выполняют роль долгосрочного инвестирования при определенных экономических и политических обстоятельствах.

В счете операций с капиталом и финансовыми инструментами отражаются операции с активами и обязательствами (пассивами) резидентов по отношению к нерезидентам, которые произошли в отчетном периоде. Активы и обязательства в платежном балансе группируются по функциональному признаку:

Прямые инвестиции — вложения в собственный капитал, осуществляющиеся с целью воздействия на процесс управления предприятием.

Портфельные инвестиции — долговые ценные бумаги, акции и т. п., которые приобретаются для получения дохода при сохранении определенной ликвидности средств.

Резервные активы — ликвидные иностранные активы, которые находятся в собственности или контролируются органами денежно-кредитного регулирования страны.

Прочие инвестиции — виды активов, или обязательств, не отнесенные к предыдущим трем категориям.

Остальные изменения в объеме финансовых активов и обязательств, свершившихся за отчетный период, а также их объемы по состоянию на начало и конец отчетного периода, выражаются в международной инвестиционной позиции.

Названия статей международной инвестиционной позиции практически полностью совпадают с названиями статей финансового счета платежного баланса. Прочие изменения в объеме активов и обязательств делятся на изменения, связанные с изменениями цен и валютных курсов, и прочие изменения, связанные с изменениями в классификации, списаниями, монетизацией (демонетизацией) золота и т. д.

47б используется метод оценки, по сути близкий к методу оценки бартера. Для определения момента совершения операции используется метод учета по фактическому времени их

начисления (момент, в который осуществляются обмен, передача, преобразование, создание или потребление экономических благ). В соответствии с этим методом:

операции с товарами отражаются в момент перехода прав собственности на них за исключением товаров, арендуемых по финансовому лизингу, товаров для переработки, поставок товаров меду материнской компанией и ее зарубежными филиалами и движения товаров, связанного с торговым посредничеством;

услуги отражаются в момент, когда они предоставляются;

дивиденды отражаются (регистрируются) на дату их выплаты;

проценты начисляются непрерывно;

оплата труда отражается на момент возникновения у работодателя обязательств перед работником;

трансферты в форме обязательных платежей (налоги, штрафы, страховые взносы и возмещения) отражаются на момент возникновения обязательств их уплаты;

прочие трансферты отражаются в тот момент, когда производятся операции с товарами и услугами, для которых они являются балансовым эквивалентом;

операции с финансовыми активами и обязательствами отражаются в момент передачи права собственности, т. е. в момент, когда в бухгалтерских документах кредитора и дебитора отражается возникновение требования и обязательства соответственно.

26

49а