Глава 14 операции банков

Глава 14 операции банков

14.1. Активные и пассивные операции

Банковская система играет важную роль в становлении и развитии экономики. Именно она аккумулирует на своих счетах свободные денежные средства предприятий и населения, позволяя им осуществлять необходимое перемещение финансовых ресурсов между субъектами хозяйствования, предоставлять равные права в выборе размещения свободных пользоваться различного рода услугами со стороны финансовых учреждений.

Банки, являясь посредниками на рынке капитала, занимают особое место в установлении равновесия между денежным спросом и предложением, проведением различных операций и оказанием услуг участникам финансового рынка.

Будучи финансовыми посредниками, банки реализуют механизм внутриотраслевого, межотраслевого и межрегионального перераспределения капитала, обеспечивают процесс новых обязательств, их обмен на обязательства других участников, создают общую обезличенную массу денежных средств, привлекая временно свободные от разных источников.

Банки выполняют стратегическую для государства задачу — они «отвечают» за бесперебойное обеспечение денежными средствами.

Банк, по своей сути, является универсальным коммерческим предприятием, созданным для проведения денежных расчетов в экономике, масштабного кредитования различных сфер и направлений деятельности страны, оказания финансовых и консультационных услуг, проведения операций с различными ценностями.

Устойчивость банка на рынке определяется, прежде всего, грамотно организованной работой учреждения, квалификацией руководящих работников и персонала, установленным кругом целей и задач, правильно создаваемой и четко управляемой структурой привлекаемых и размещаемых денежных средств.

Основа деятельности банка — достижение баланса между привлеченными ресурсами, собственным капиталом банка и размещением этих средств с целью обеспечения доходности, эффективности и надежности, поддержания на должном уровне ликвидности.

Определяющей стороной деятельности банка является формирование его пассивов, а основой существования и выполнения своих функций — размещение собственных и привлеченных средств, т. е. проведение активных операций.

Итак, активные операции банка представляют собой размещение пассивов в различных формах: кредитование, банковские инвестиции, приобретение ценных бумаг, учет векселей, проведение расчетных операций по поручению клиентов, оказание консультационных услуг и обслуживание клиентов с использованием нетрадиционных видов деятельности.

Рассмотрим более подробно каждую из этих форм.

Кредитование — одно из важнейших направлений деятельности банка. На нем основываются активные операции банка. Кредитование заемщиков осуществляется в различных формах; в зависимости от обеспечения кредит предоставляется на различные сроки; одинаковым для всех кредитных операций остаются основные принципы кредитования, как общие, так и специфические, где первые учитывают воздействие внешних факторов на деятельность и поведение хозяйствующих субъектов, а вторые — способность заемщика в срок и с уплатой установленного процента погасить свои обязательства.

Кредитование как отрасль деятельности банков получило довольно широкое распространение. Так, в России, как и во многих странах, банковские системы включают в себя институты, специализирующиеся на кредитах определенных видов или форм. Существует также градация по типам заемщиков.

Кредитная операция начинается с возникновения потребности в привлечении временно свободных денежных средств и наличия таковых у банка. Однако для заключения кредитной сделки это не является достаточным условием. Ввиду того, что кредит представляет собой базовую составляющую прибыли как банка, так и ссу-дозаемщика, необходимо сократить риск потери капитала. В первую очередь кредитный комитет банка рассматривает заявку на привлечение кредитных ресурсов, оценивая своевременность и необходимость вливания капитала. После определения целей, на реализацию которых привлекается кредит, оцениваются финансовые возможности заемщика, рынок, на котором работает потенциальный клиент, конкуренция, цены и спрос на услуги и товары, степень зависимости от политических и экономических факторов.

Оформление кредитной сделки сопровождается заключением кредитного договора, условия которого дифференцируются в каждом конкретном случае, чаще от источников обеспечения возврата ссуды. В договоре определяются порядок погашения ссуды, сроки уплаты процентов и возврата кредита, возможность пролонгации и пр. (см. пар. 14.2).

После достижения согласованности по условиям заключения кредитной сделки клиенту открывают ссудный счет в банке, причем счет может быть либо простым, либо специальным или, если заемщик физическое лицо, производится выдача наличных средств.

Далее, банковское учреждение с момента выдачи или перечисления финансовых ресурсов до полного погашения кредита (имеются в виду возврат основной суммы долга и уплата причитающихся процентов) находится в постоянном контакте с клиентом: анализируются финансовые и экономические условия деятельности, осуществляется мониторинг по факту использования средств на привлекаемые нужды, формированию и использованию прибыли, взаимоотношений с другими кредиторами и дебиторами. Ежеквартально (а иногда и ежемесячно) банк получает от заемщика отчет о выполнении условий кредитного договора.

Банковские инвестиции — одна из форм деятельности банка по долгосрочному вложению денежных средств в новые проекты (строительство, научные разработки и т. д.), либо в ценные бу-Причем в первом варианте инвестиции называют реальными, так как в результате их происходит реальное приращение капитала, а во втором — финансовыми, здесь банки лишь участвуют в прибыли эмитентов.

В современных российских условиях кредитование (или инвестирование) предприятий сферы материального производства остается достаточно рискованным способом вложения средств. По-прежнему сохраняется ориентация банков на инвестирование средств в финансовый сектор с целью уберечь себя от краха, связанного с падением производства, дефицитом ликвидных активов и кризисом неплатежей. В таком случае банки не выполняют одну из основных своих функций — перевод сбережений в инвестиции, так как именно они призваны посредством кредитования направить поток сбережений народного хозяйства в сферу материального производства и нефинансовых услуг, в то время как прочие финансовые институты могут играть в данном процессе лишь косвенную роль.

В настоящее время назрела необходимость обеспечения банкам системы дополнительных гарантий. Это достигается путем участия банков в капитале кредитуемых организаций. Очевидно, что интеграция банковского и промышленного капиталов позволяет таким образованиям успешно конкурировать как на национальном, так и на мировых рынках. Причем банки как субъекты экономики, располагая в отличие от промышленных предприятий ресурсами в виде денежных средств, могут выступать участниками нескольких финансово-промышленных

Естественно, одним из основных условий вывода реального сектора экономики из кризиса и поддержания его на достигнутом уровне является укрепление ресурсной базы банка. Проблема повышения инвестиционной активности экономики и проблема формирования прочной ресурсной базы коммерческих банков находятся в тесной взаимосвязи, поэтому решение первой проблемы предполагает и решение второй.

Операции с ценными бумагами можно лишь условно отнести к активным операциям банка, так как данные операции помимо размещения активов в ценные бумаги могут являться источником пополнения ресурсной базы, т. е. увеличения его пассива в случае эмиссии ценных бумаг банком.

Проводя операции с ценными бумагами, банк обязан поддерживать свою ликвидность. Как правило, предпочтительными являются ценные бумаги, эмитируемые государством. Они относятся к первой группе риска, имеющей нулевой коэффициент потери активов. Банки также размещают свои активы в акции «голубых фишек», приносящих высокий доход. Эта операция более рискованная. Кроме того, банки вкладывают средства в акции финансовых компаний, банков, других акционерных обществ, если они являются давними партнерами и имеют хорошую репутацию. Как правило, сроки обращения ценных бумаг, а это — государственные ценные бумаги, депозитные сертификаты банков, акции или коммерческие векселя корпораций — колеблются от 30 до 90 дней, что соответствует срокам размещения депозитов в банке. Причем чем крупнее и устойчивее банк, тем большая часть активов размещается именно в негосударственные ценные бумаги. Необходимо отметить еще операции банка с ценными бумагами по их покупке с условием обратного выкупа, или операции «репо». Как правило, данные операции применяются для краткосрочного кредитования клиентов на период временного разрыва в поступлении финансовых ресурсов на счет клиента, но необходимых для немедленной оплаты. Суть операции заключается в том, что банк приобретает ценные бумаги по цене ниже сложившейся на рынке на данный момент, а продает их обратно по цене, включающей в себя ставку процента по краткосрочному кредитованию. Еще одна из разновидностей активных операций банка с ценными бумагами — организация международного обращения ценных бумаг на основе выпуска депозитарных расписок. Это позволяет финансовым институтам, имеющим ограничение на вложение средств в иностранные ценные бумаги, приобретать их, а эмитентам — реализовывать свои бумаги на международных рынках. В данном случае банк выступает как полноправный владелец бумаг, которые находятся в его депозитарии, и имеет право торговать депозитарными расписками как акциями. Одноко эта сторона деятельности банка уже относится к формированию его пассивов.

Все бумаги должны отвечать следующим условиям. Во-первых, они должны активно обращаться на рынке. Во-вторых, колебания цен должны быть минимальными для возможности быстрой реализации бумаг без значительных потерь. В-третьих, доход по бумагам должен быть сопоставим с инфляцией. В-четвертых, риск непогашения бумаг эмитентом должен быть сведен к нулю. Одним из приемов снижения риска при формировании портфеля ценных бумаг банка является диверсификация, что требует изучения различных факторов: 1) относящихся к эмитенту (доход компании, порядок и размер выплачиваемых дивидендов, текущие цены на акции, управление компанией); 2) географическое распределение ценных бумаг; 3) сроки погашения; 4) прогнозы динамики процентных ставок и т. д.

Операции с векселями. Исторически операции по учету векселей торговцев были одними из первых видов операций банков, они сходны с кредитованием, но выполняются посредством данного вида ценных бумаг. Здесь различают два варианта взаимоотношений С клиентами. Первый сводится к кредитованию через операцию покупки векселя, который затем может быть учтен в другом коммерческом банке до окончания срока погашения кредита. Второй — непосредственный учет векселя компании—держателя векселя досрочно. В данном случае банк производит выдачу денежных средств с удержанием дисконта в свою пользу, который приблизительно соответствует ставке краткосрочного кредитования и различным комиссионным сборам. Размер дисконта изменяется в зависимости от срока, оставшегося до оплаты векселя, надежности плательщика по векселю, уровня учетных ставок других банков. Приобретенный вексель может быть предъявлен к оплате, учтен в другом коммерческом банке или переучтен в Центральном банке.

Предпочтение всегда отдается краткосрочным векселям как менее зависимым от изменения рыночной конъюнктуры.

Расчетно-кассовые операции по поручению клиентов — это операции, связанные с выдачей из кассы банка наличных средств клиенту по кассовым заявкам или перечисление средств с расчетных счетов клиентов по их поручению в оплату обязательств перед бюджетом, внебюджетными фондами, партнерами и т. д. Данные операции условно относят к активным операциям банка, так как внесение денежных средств в кассу или зачисление их на расчетный счет способствует увеличению ресурсной базы банка.

Расчеты производятся на основании утвержденных Центральным банком и закрепленных в Гражданском кодексе Российской Федерации правил и норм осуществления расчетов на территории России с соблюдением установленных форм документации, сроков и порядка проведения данных операций.

Консультационные услуги относятся к комиссионным операциям банка и представляют собой анализ финансового состояния компаний, способов финансирования капиталовложений, разработки инвестиционных проектов, формирования портфеля ценных бумаг, выбора партнеров; разработку комплекса мероприятий по улучшению качества управления компанией, сокращению издержек, увеличению прибыли и т. д. Данная деятельность осуществляется на основе заключаемых договоров на оказание консультационных услуг с определением суммы вознаграждения банку за проделанную работу.

Нетрадиционные виды деятельности коммерческих банков —

это проведение операций, традиционно не относящихся к деятельности банковских структур. Они стали полем деятельности банка вследствие преодоления конкуренции со стороны специализированных финансовых институтов.

В настоящее время наиболее активно используются лизинг, факторинг и траст (см. пар. 14.3).

Пассивные операции банка, как отмечалось выше, являются определяющими в деятельности банка. Формирование пассивов закладывает направление специализации банка на тех или иных видах деятельности.

Пассивы банка состоят из двух блоков: собственные и привлеченные средства.

Собственные средства, или собственный капитал банка, складываются из уставного капитала, резервного капитала, нераспределенной прибыли и добавочного капитала. Собственный капитал банка обеспечивает его устойчивое и стабильное функционирование, хотя в сложившейся практике собственные средства банка не превышают пассивов.

Собственный капитал выполняет три функции: защитную, оперативную и регулирующую.

Защитная функция составляет основу деятельности банка, она обеспечивает защиту прав вкладчиков и акционеров в случае, если банк терпит убытки или проходит процедуру ликвидации. Эта функция позволяет сохранить платежеспособность банка за счет создаваемых резервных фондов для покрытия различных убытков.

Оперативная функция является второстепенной, так как основными ресурсами для обеспечения деятельности банков выступают привлеченные средства. Тем не менее она поддерживает объем и характер банковских операций.

Регулирующая функция исходит из общественного назначения банковской системы и заинтересованности государства в обеспечении банками своих функций, поддержания бесперебойной и устойчивой работы.

Хотя собственный капитал банка и занимает незначительную долю в его пассивах, Банк России устанавливает жесткие требования к уровню достаточности собственного капитала для выполнения банком принятых на себя обязательств. важную роль в обеспечении устойчивости пассивов и прибыльности банков играет управление собственным капиталом банка. Часто банки прибегают к дополнительной эмиссии акций или выпуску облигаций для увеличения доли собственных средств в структуре пассивов.

Привлеченные средства банка составляют значительную часть пассивов и складываются из депозитов и прочих привлеченных средств (в экономической литературе вторая составляющая привлеченных средств называется недепозитами).

Депозиты делятся на две группы: депозиты до востребования и срочные депозиты. К депозитам до востребования относят средства на счетах бюджета, внебюджетных фондов, средства на расчетных и текущих счетах юридических лиц, средства в расчетах и средства физических лиц. На последний вид депозитов банки начисляют минимальные проценты, как правило, от 2 до 5\% в год. Отношения по другим указанным депозитам до востребования носят безвозмездный характер с обеих сторон. Для выполнения обязательств по проведению расчетов или выдаче наличных денежных средств банкам необходимо поддерживать на достаточном уровне остатки в кассе и на корреспондентских счетах. Движение средств по счетам депозитов до востребования — поступление и (или) списание — может осуществляться наличными деньгами, оформляться чеком, переводом и другими расчетными документами.

К числу депозитов до востребования относят и контокоррентные счета, которые представляют собой объединение расчетного и ссудного счетов в одном. Такие счета открывают клиентам, имеющим хорошую репутацию и сотрудничающим с банком достаточно долго. Кредитовое сальдо этих счетов означает наличие у клиента собственных средств, а дебетовое — что в оборот вовлечены заемные средства. После окончания указанного в договоре срока подводится общий итог, и если банк выступал в роли кредитора, то он взыскивает в свою пользу проценты за пользование банковской ссудой, а если предприятие имело положительный остаток на своем счете, то банк начисляет проценты в пользу клиента.

Текущие счета с овердрафтом также относятся к числу депозитов до востребования. По этим счетам характерен кредитовый остаток, хотя по договору с банком по ним допускается списание суммы средств, в определенной мере превышающей остаток по счету.

Корреспондентские счета банков в расчетно-кассовых центрах или банках-корреспондентах также являются разновидностью депозитов до востребования. Если на корреспондентском счете банка, открытом в данном банке, имеется кредитовое сальдо, это означает наличие в обороте банка дополнительных ресурсов; дебетовое сальдо (или овердрафт, который может образовываться по этим счетам) — предоставление банку-корреспонденту кредита. Аналогичная ситуация складывается в отношении данного банка, имеющего счет в банке-корреспонденте.

Депозиты до востребования являются самым дешевым источником образования банковских ресурсов. Они чаще всего составляют наибольшую долю в структуре привлеченных средств. Причем, несмотря на их высокую мобильность и требование к банку иметь в обороте высоколиквидные активы, имеется возможность определения минимального, неснижающегося остатка по этим счетам и использования средств на счетах до востребования в качестве одного из источников кредитных ресурсов.

Срочные депозиты, исходя из названия, представляют собой размещение средств физическими или юридическими лицами на депозитных счетах в банке на определенный срок.

Различают собственно срочные вклады и вклады с предварительным уведомлением. Срочные вклады без уведомления подразумевают передачу средств в полное распоряжение банка на срок и условиях по договору, по истечении срока действия которого вклад может быть изъят в любой момент. Размер выплачиваемого вознаграждения находится в прямой зависимости от суммы вклада и срока его размещения в банке. В настоящее время срочные вклады оформляются на 1,3, 6, 9 или 12 мес, редко можно встретить срочный вклад на более длительный период. Работая с такими вкладами, банк имеет возможность свободно управлять своей ликввдностью.

Срочные вклады с уведомлением подразумевают предупреждение клиентом банка в определенные договором сроки о желании изъять средства со счета. Сроки таких депозитов составляют от 1 до 3, от 3 до 6, от 6 до 12 и более 12 мес.

Суммы срочных вкладов по условиям должны быть неизменны в течение срока действия договора. Если вкладчик хочет уменьшить или увеличить вклад, то он заключает новый с банком, причем если не выполнены сроки последнего договора, то вкладчик может частично или целиком лишиться процентов. В

26*

403

таких случаях банк обычно снижает ставку процентов по вкладу до размера вознаграждения по вкладам до востребования.

Составляющей частью срочных депозитов являются сберегательные вклады, их предоставляют различные отделения и филиалы Сбербанка России. Здесь различают следующие виды: вклады до востребования, срочные вклады с ежемесячным начислением процентов, срочные вклады с премией, срочные вклады юбилейные, молодежные, жилищные, вклады на детей, пенсионные и номерные вклады. Они производятся как в рублях, так и в иностранной валюте.

Разновидностью срочных вкладов банка также являются депозитные и сберегательные сертификаты. Они представляют собой письменное уведомление банка о депонировании денежных средств, удостоверяющее право вкладчика или правопреемника на получение по истечении установленного срока суммы вклада и процентов по нему. Депозитный сертификат может быть выписан только юридическому лицу, а сберегательный — только физическому. Эмитентом этих бумаг выступает Сбербанк России.

Как было отмечено выше, депозитные операции являются основным источником формирования ресурсной базы банка, но кроме этого существуют и такие способы привлечения ресурсов, как получение кредитов других банков на рынке межбанковских кредитов, кредиты, получаемые в Центральном банке, и выпуск собственно банком долговых обязательств (обычно векселей).

Привлечение межбанковских кредитов оказывает существенное влияние на стабильность внутренних процессов коммерческого банка, именно такие кредиты способствуют нормализации текущей ликвидности. Межбанковские кредиты предоставляются на короткие сроки от нескольких часов до нескольких дней.

Центральный банк Российской Федерации предоставляет кредиты для расширения кредитования приоритетных отраслей экономики, финансирования завоза товаров в районы Крайнего Севера, затрат на строительство объектов социального назначения. Часть кредитных ресурсов распределяется посредством проведения кредитных аукционов.

От пассивов зависят направленность и

специализация деятельности банка, отношения и характер поведения с клиентами и другими банками. Структура ресурсной базы, умелая и правильная работа с ней закладывают успех функционирования банка.