18.1. цели и задачи валютного регулирования

18.1. цели и задачи валютного регулирования

Валютное регулирование в широком смысле это регламентация государством основных принципов организации национальной валютной системы и механизмов ее функционирования. Сущность валютного регулирования заключается в создании такой системы воздействия на конвертируемость национальной валюты, валютного курса, внутреннего валютного рынка и платежного баланса, которая отвечала бы стратегическим задачам развития национальной экономики и вместе с тем отражала бы потребности текущего момента.

Содержание понятия «валютное регулирование» многообразно. Это по существу совокупность таких процессов, как:

деятельность государственных органов по управлению обращением валюты;

контроль государства за валютными операциями;

воздействие на курс национальной валюты;

ограничение использования иностранной валюты;

совокупность законодательных, административных, экономических и организационных мероприятий, определяющих порядок проведения операций с валютными ценностями.

Функции государства в сфере валютного регулирования, как правило, включают в себя:

—> накапливание статистических данных об экспорте из страны и импорте в страну;

—> регулирование вывоза из страны стратегического сырья;

—» регламентирование ввоза или вывоза национальной валюты из страны, куплю-продажу ценных бумаг;

— > покупку резидентами и нерезидентами недвижимости на территории страны или за ее пределами;

—> определение курса валюты данной страны по отношению к прочим валютам;

—» регулирование порядка проведения операций с валютой резидентами и нерезидентами (осуществление ими платежей, инвестиций);

—> регламентирование порядка репатриации прибыли, полученной от проведения экспортных операций.

Валютное регулирование формируется и во многом определяется проводимой государством валютной политикой. Валютная политика -совокупность государственных мер в области внешнеэкономических связей, направленных на достижение стратегических задач и текущих целей страны, поддержание внутреннего и внешнего равновесия. При этом валютная политика всегда определяется валютно-экономичес-ким положением внутри страны и ее местом в системе мирового хозяйства.

Валютное регулирование в узком смысле это элемент валютной политики, выражающийся во введении различных видов ограничений на проведение операций резидентов и нерезидентов с иностранной валютой и другими валютными ценностями путем лицензирования, дифференциации и контроля.

Валютное регулирование может быть:

прямым и косвенным. Прямое валютное регулирование совокупность законодательных и административных действий власти, определяющих порядок проведения операций с валютными ценностями. Косвенное валютное регулирование совокупность экономических методов воздействия на участников внешнеэкономических связей путем создания у них экономической заинтересованности в осуществлении определенных валютных операций. Преобладание того или иного метода валютного регулирования, определяет его характер;

либеральным или ограничительным. Либеральное валютное регулирование направлено на текущую конъюнктуру валютного рынка, оно не затрагивает структурных основ валютной системы и валютного курса. Ограничительное валютное регулирование целенаправленно воздействует на формирование валютного курса и платежного баланса. Его законченной формой выступают валютные ограничения, т.е. законодательное или административное запрещение, лимитирование и регламентирование операций резидентов и нерезидентов с валютой и другими валютными ценностями.

Формы валютных ограничений разнообразны: ограничение или запрет на экспорт капитала, блокирование счетов нерезидентов, множественность валютных курсов и т.д.

Валютное регулирование осуществляется государством посредством использования определенных инструментов, которые представляют собой конкретные организационные и экономические меры, с помощью которых государство воздействует на соотношение спроса и предложения на иностранную валюту внутри страны и на состояние ее платежного баланса. Содержание инструментов и механизм их использования формируются под определенным воздействием реальной макроэкономической ситуации, целей микроэкономической политики и действующего в стране законодательства. Гак, к инструментам валютного регулирования относятся применяемые правительством квоты, устанавливаемые лимиты, вводимые штрафные санкции, валютные интервенции и т.д.

Валютное регулирование осуществляется посредством механизма валютного контроля. Валютный контроль это система мер по обеспечению исполнения законов, норм и правил проведения валютных операций, установленных государством. По существу, валютный контроль обеспечивает эффективность валютного регулирования и поэтому является его составной частью. Взаимодействие и взаимосвязи инструментов и методов валютного регулирования и валютного контроля представлены на рис. 18.1.1.

Для осуществления валютного контроля внешнеэкономической деятельности создается специальный механизм, который включает специальные инструменты осуществления контроля, формы, методы и инструменты его проведения. В России этот механизм имеет следующую структуру (см. рис. 18.1.2).

Валютное регулирование существует во всех странах. В России оно осуществляется в соответствии с Законом РФ от 9 октября 1992 г. № 3615-1 «О валютном регулировании и валютном контроле в Российской Федерации», который определяет:

• принципы проведения валютных операций в Российской Федерации;

ВАЛЮТНОЕ РЕГУЛИРОВАНИЕ

Методы

Инструменты

Экономические

Аамштстративные

Режим валютных курсов

Валютные интервенции

Девальвация и ревальвация

Валютные ограничения Проведение валютных операций через уполномоченные банки

Режим счетов

Обязательная продажа части валютной выручки

Контроль движения капитала

Пошлины

Лимитирование

Лицензирование

Квоты

Штрафы

Налоги

Валютный контроль

Экспортно-импортных операций

Операций с ценными бумагами

Деятельности резидентов и нерезидентов

Операций по обмену валюты

Продажи части валютной выручки

Рис. 18.1.1. Валютное регулирование и валютный контроль

Валютный контроль в российской федерации

Законодательная база

Инструменты

Органы и агенты валютного контроля

Конституция РФ Законы

Указы Президента РФ

Постановления Правительства РФ

Нормативные документы

Лицензирование операции, связанных с движением капитала

Обязательная продажа и покупка валютной выручки

Ограничительный режим валютных счетов резидентов и рублевых счетов нерезидентов

Статистическое накопление информации об участниках внешнеэкономической деятельности и внешнеэкономических контрактах

Регулирование экспортно-импортных операций

Регулирование международных расчетов

Правительство РФ

Центральный банк РФ

Государственный таможенный комитет РФ

Министерство РФ по налогам и сборам

Уполномоченные банки и таможенные органы

Соответствующие подразделения Центрального банка РФ, Государственного таможенного комитета РФ, Министерства финансов РФ

Рис. 18.1.2. Структура валютного контроля

полномочия и функции органов и агентов валютного регулирования и валютного контроля;

права и обязанности юридических и физических лиц в отношении владения, пользования и распоряжения валютными ценностями;

• меру ответственности за нарушение валютного законодательства. Действие Закона юридическая основа создания национальной

валютной системы РФ.

Основной элемент национальной валютной системы национальная валюта. Закон дает четкое определение самого понятия «национальная российская валюта». Так, к «валюте Российской Федерации» относятся:

S находящиеся в обращении, а также изъятые или изымаемые из обращения, но подлежащие обмену рубли в виде банковских билетов (банкнот) Центрального банка РФ и монеты;

S средства в рублях на счетах в банках и иных кредитных учреждениях в РФ;

S средства в рублях на счетах в банках и иных кредитных учреждениях за пределами РФ (на основании межправительственных соглашений об использовании валюты РФ на территории данного государства);

S платежные документы (чеки, векселя, аккредитивы и др.), фондовые ценности (акции, облигации), другие долговые обязательства, выраженные в рублях.

Поскольку внешнеэкономические связи предполагают обмен национальной валюты на иностранную, то в Законе дано определение и иностранной валюте. «Иностранная валюта» это денежные знаки в виде банкнот, казначейских билетов, монет, находящиеся в обращении и являющиеся законным платежным средством в соответствующем государстве, а также изъятые или изымаемые из обращения, но подлежащие обмену денежные знаки, а также средства на счетах в денежных единицах иностранных государств.

«Валютные операции» определены как операции, которые связаны с переходом права собственности и иных прав на валютные ценности, в том числе использование в качестве средства платежа ценных бумаг в иностранной валюте; ввоз и пересылка в Российскую Федерацию и из Российской Федерации валютных ценностей, международные денежные переводы, а также операции, в которых участвуют нерезиденты РФ, т.е. открытие и ведение рублевых счетов нерезидентов РФ в уполномоченных банках.

Поскольку в современных условиях международные ликвидные активы не ограничиваются накоплением резервных валют, а включают: золото, серебро и другие ценности, легко превращающиеся в резервные валюты, Закон вводит понятие «валютные ценности». К ним относятся: наличные банкноты, казначейские билеты, разменная монета иностранных государств, в том числе изъятая из обращения, но подлежащая обмену; платежные документы в иностранной валюте: чеки, векселя, аккредитивы; фондовые ценные бумаги в инвалюте и другие долговые обязательства; драгоценные металлы (золото, серебро, платина в слитках), драгоценные камни, за исключением ювелирных изделий и ювелирного лома.

Все участники внешнеэкономических связей подразделены законом на две категории: резиденты и нерезиденты РФ. В зависимости от статуса у них возникают определенные права и обязанности.

К резидентам РФ относятся:

—> физические лица, имеющие постоянное место жительства в РФ, в том числе временно находящиеся за пределами РФ (Необходимо подчеркнуть, что понятие «гражданства» к определению статуса физического лица как резидента или нерезидента отношения не имеет.);

—» юридические лица, созданные в соответствии с законодательством РФ, с местонахождением в РФ;

—» предприятия и организации, не являющиеся юридическими лицами, созданные в соответствии с законодательством РФ, с местонахождением в РФ;

—> дипломатические и иные официальные представительства РФ, находящиеся за пределами РФ;

—» находящиеся за пределами РФ филиалы и представительства резидентов РФ.

К нерезидентам РФ относятся:

—> физические лица, имеющие постоянное место жительства за пределами РФ, в том числе временно находящиеся в РФ;

—> юридические лица, созданные в соответствии с законодательством иностранных государств, с местонахождением за пределами РФ;

—> предприятия и организации, не являющиеся юридическими лицами, созданные в соответствии с законодательством иностранных государств, с местонахождением за пределами РФ;

—> находящиеся в РФ иностранные дипломатические и иные официальные представительства, а также международные организации и их филиалы и представительства;

—» находящиеся в РФ филиалы и представительства нерезидентов РФ.

Законом определены возможность и режим конвертируемости российских рублей в иностранную валюту: основа купли-продажи валюты на рынке, т.е. ее конвертируемость, собственность.

Все проводимые в РФ внешнеторговые операции подразделены на текущие операции и операции, связанные с движением капитала.

Текущие операции включают в себя:

.переводы в Российскую Федерацию и из Российской Федерации в оплату товаров, работ, услуг без отсрочки платежа и с отсрочкой

до 90 дней;

S получение и выдача финансовых кредитов на срок до 180 дней; S переводы процентов, девидентов и иных доходов, связанных с инвестициями;

S переводы неторгового характера (зарплата, пенсии, пособия, наследство и т.д.).

К капитальным операциям относятся:

S прямые инвестиции (взносы в уставные фонды предприятий и организаций);

S портфельные инвестиции;

S получение и выдача отсрочки платежа по экспортно-импортным операциям на срок более 90 дней;

S получение и выдача финансовых кредитов на срок более 180 дней; • S иные операции, не являющиеся текущими.

Текущие валютные операции осуществляются без ограничений, на проведение капитальных операций требуется получение лицензии Центрального банка РФ.

В Законе определена институциональная основа национальной валютной системы России, а также органы валютного регулирования и их полномочия. Непосредственное исполнение полномочий возложено на уполномоченные банки, которые согласно Закону, получив лицензию Центрального банка РФ на проведение валютных операций, являются агентами валютного контроля. Агенты валютного контроля осуществляют контроль за проводимыми в РФ резидентами и нерезидентами валютными операциями, соответствием этих операций валютному законодательству, условиям лицензий и разрешений, полученных от Центрального банка, а также за соблюдением актов органов валютного контроля. Агенты валютного контроля также проводят проверки валютных операций резидентов и нерезидентов в Российской Федерации.

(?) ВОПРОСЫ и ЗАДАНИЯ для САМОКОНТРОЛЯ

Что такое валютные ценности?

Дайте определение понятиям «резидент», «нерезидент».

Какие операции относятся к текущим, а какие к операциям, связанным с движением капитала?

Дайте определение понятию «уполномоченные банки» и назовите их дополнительные функции.

Каковы цели валютного контроля?