Глава 8 сущность, формы и функции кредита 112. определение коммернеского кредита

Глава 8 сущность, формы и функции кредита 112. определение коммернеского кредита

Коммернеский кредит это предоставление товарных форм общественного богатства на условиях встречной передачи эквивалентов в установленный срок в будущем.

Коммернеский кредит это встречное перемещение эквивалентов в рамках разновременного обмена благ. Это отсрочка платежа за приобретенные товары или предоплата за приобретаемые товары. Цель коммерческого кредита ускорить реализацию товаров и получение прибыли. Размеры этого кредита ограничены величиной резервных кредитов промышленных и торговых капиталов. Коммерческий кредит имеет ограниченные возможности, так как его можно получить не у всякого кредитодателя, а лишь у того, кто 'производит товар саім Он ограничен по раз'мерам

(временным свободным капиталом), имеет краткосрочный характер, а заемщик часто нуждается в долгосрочном кредите.

~"" " • | л

..,1. .

. — — • — м — a»-»»»

113. Сущность денежного кредита

Главный аспект денежной формы! кредита количественная стороны сделки: обязательство заемщика передать по истечении оговоренного срока равную сумму денег и уплатить с нее процент.

Денежный (товарный) кредитэто предоставление особых форм общественного богатства (денег или иных благ, определенных родовыми признаками) на условиях встречной передачи (возврата) их эквивалента по истечении срока, определяемого сторонами, как правило, с уплатой процента.

114. Определение банковской формы! кредитования

Банковский кредит предоставляется банками и

другими кредитно-финансовыми учреждениями

предпринимателям и другим заемщикам в виде денежной ссуды. Объектом банковского кредита выступает денежный капитал, обособившийся от промышленного. Целью кредитодателя является получение дохода в виде процента. Кредитодатель предоставляет ссудный капитал заемщику на условиях возвратности, срочности и уплаты процентов.

Развитой формой взаимного кредитования является выпуск и приобретение облигаций.

Облигация представляет собой ценную бумагу, которая дает право ее владельцу получить от хозяйствующего субъекта (заемщика), вьыпустившего облигацию, в предусмотренный условиями ее выпуска срок номинальную стоимость облигаций.

. _

X

115. Сущность государственного кредита

Государственный кредит это совокупность экономических отношений между государством в лице его органов власти и управления, с одной стороны, и физическими и юридическими лицами с другой, при которых государство выступает в качестве заемщика, кредитора и гаранта.

Если государство берет на себя ответственность за погашение займов или выполнение других обязательств, взятых физическими и юридическими лицами, то оно является гарантом.

Государственный кредит является одним из видов кредита, характеризуется срочностью, платностью и возвратностью. Средства привлекаются государством на какой-либо определенный срок. Через определенный период времени заимствованная сумма должна возвращаться с процентами.

f

116. Определение контокоррентного кредита

Классической формой кредитования является контокоррентный кредит это кредит банка, который

предоставляется кредитным институтом своему клиенту и который в соответствии с потребностями клиента может использоваться в различном объеме, не превышающем установленную в договоре максимальную сумму.

Контокоррентный кредит-такой вид кредита, который сопровождается открытием контокоррентного счета, на котором отражаются, с одной стороны, поступления, с другой стороны ссуды и платеж. За счет средств этого счета осуществляется оплата платежных документов клиента. Основанием для открытия контокоррентного счета является договор с клиентом о предоставлении контокоррентного кредита, в котором фиксируется размер максимальной задолженности по ссуде, срок ссуды, предельно допустимый срок наличия дебетового сальдо на счете (когда платежи превышают поступления over-draft), ставка процента за пользование ссудой, размер комиссии в процентах от сумм оборота по дебету и кредиту. Проценты начисляются исходя из суммы фактически использованного кредита. Основа их расчета учетная ставка Центрального банка плюс банковская надбавка. Проценты по контокоррентному

кредиту относятся к разряду наиболее высоких. Они начисляются при заключении счета.

-л-

117. Основа ломбардного кредита

Основу ломбардного кредита составляет залог легко реализуемого имущества или прав. Это один из древних видов залога, существовавший еще в древние века. Это краткосрочная, фиксированная по размеру ссуда, которая обеспечивается легко реализуемым имуществом или правами. При его предоставлении залог оценивается не по полной стоимости в день заключения кредитного договора, а учитывается лишь часть стоимости имущества, что связано с риском реализации залога. Ломбардный кредит обычно используется в форме сезонного кредита или овердрафта для покрытия краткосрочных потребностей в платежных средствах.

118. Сущность ипотечного кредита

Ипотечный кредит представляет собой долгосрочную ссуду, обычно крупного размера, предоставляется под залог недвижимости, прежде всего земли. Рыночная экономика предполагает широкое использование этого вида кредита, откуда вытекает его важность для России. Для этого вида кредита характерно оставление заложенного имущества в руках должника, который его эксплуатирует, а залогодержатель лишь проверяет наличие, размер и условия хранения заложенного имущества. Допускается повторный залог имущества, с получением дополнительного кредита. Предоставляют этот вид кредита обычно специализирующиеся на этом банки ипотечные и земельные.

Процентные ставки по ипотечным ссудам дифференцируются в зависимости от финансового положения заемщика. При неуплате задолженности в срок заемщик теряет недвижимость, которая является

обеспечением кредита.

jj. :

119. Определение кредитной линии Кредитная линия это юридически оформленное

обязательство банка или другого кредитного учреждения перед заемщиком предоставлять ему в течение определенного периода кредиты в пределах согласованного лимита. Кредитная линия предполагает использование заемных средств в пределах установленного лимита. В его рамках предприятия могут получать денежные средства на цели, предусмотренные договором, и возвращать их в течение действия договора кредитной линии. Существуют следующие

виды кредитных линий:

сезонная;

возобновляемая клиент после погашения задолженности по кредиту имеет право опять получить кредит в пределах установленного лимита;

кредитная линия с уведомлением клиента о верхнем пределе кредитования, превышение которого недопустимо, предполагает выплату повышенных процентов за его превышение;

подтверждаемая линия каждый раз клиент обязан согласовать условия предоставления конфетной

суммы в рамках кредитной линии.

Г

120. Сущность овердрафта

Овердрафт это форма краткосрочного кредита, предоставление которого осуществляется путем списания средств по счету клиента банка сверх остатка на его счете, в результате чего на счете образуется дебетовое сальдо, при этом соглашением между банком и клиентом устанавливается максимальная сумма кредита, условия его предоставления и погашения. Овердрафт представляет собой устранение временного недостатка оборотных средств у предприятия для осуществления текущих платежей посредством кредитования расчетного счета клиента банка за счет денежных средств банка в сумме не более 10-15\% от ежемесячного оборота по расчетному счету клиента.

V

121. Экономическая роль ссудного процента

Ценой ссудного капитала является процент. Процент является оплатой потребительской стоимости ссудного капитала. Источником процента является доход, полученный от использования кредита. Нормой процента (процентная ставка) называют отношение годового дохода, полученного на ссудный капитал, к сумме предоставленного кредита, умноженного на 100. Норма процента зависит от прибыли, которая делится на процент и предпринимательский доход. Процент не может быть больше нормы прибыли, так как цена ссудного капитала не вьыражает его стоимости, ее изменения не управляются законом стоимости.

Норма процента зависит от отношения спроса и предложения, которые определяются многими факторами:

масштабом производства;

соотношением между размерами кредитов, предоставляемых государством, и его задолженностью;

темпами инфляции (при усилении инфляции процентные ставки растут);

циклическими колебаниями производства;

сезонными условиями;

рыночной конъюнктурой и рыночными колебаниями;

-государственным регулированием процентных ставок;

международными факторами (неуравновешенностью платежных балансов, колебанием валют

122. Сущность кредитом

управления государственным

Под управлением государственным кредитом

понимается формирование одного из направлений финансовой политики государства, связанной с его

деятельностью в качестве кредитора, заемщика и гаранта.

Управление государственным кредитом деятельность государства по подготовке к выпуску и размещению долговых обязательств, регулированию рынка государственных ценных бумаг, обслуживанию и погашению государственного долга, предоставлению кредитов и гарантий.

123. Принципы кредитования

К принципам кредитования относятся:

Возвратность кредита выражение необходимости своевременной обратной передачи эквивалента заемщиком. Возвратность присуща всем формам кредита. Возвратность означает исполнение возникшего заемного обязательства.

Сронность кредита. Принцип срочности отражает необходимость возврата не в любое приемлемое для заемщика время, а в точно определенный

срок, зафиксированный в соглашении сторон. Нарушение указанного в соглашении срока является для кредитора достаточным основанием для применения к заемщику экономических санкций в форме увеличения взимаемого процента, а при дальнейшей отсрочке обращения в суд для получения возмещения в судебном порядке, в том числе и по процедуре банкротства.

Платность кредита. Принцип платности означает, что абсолютное большинство кредитных сделок

являются возмездными по своему характеру, т.е. предполагают не только передачу по истечении срока определенного эквивалента, но и уплату определенного вознаграждения кредитору в той или иной форме. Денежная форма этого вознаграждения получила название процента. Принцип платности отражает необходимость достижения единства интересов кредитора и заемщика.

Обеспененность кредита. Принцип обеспеченности выражает необходимость обеспечения защиты

Г

124. Определение ссудного процента

Ссудный процент это денежное вознаграждение, которое получают кредиторы, предоставляя кредит. Ссудный процент является ценой кредита, или платой, которую заемщик денег должен кредитору за пользование кредитом.

Ссудный процент выражает взаимоотношения кредиторов и заемщиков. По сути, он характеризует:

распределение доходов (доля заемщика составляет предпринимательский доход, доля кредитора -ссудный процент);

риски, которые несут кредиторы и заемщики в процессе кредитования (кредиторы получают вознаграждение за риск невыполнения долговых обязательств, заемщики рискуют не получить достаточно

высокий доход для выполнения своих обязательств по кредиту).

ных курсов, валютными кризисами, движением

капиталов и т.д.). Изменение нормы процента связано с рыночным механизмом, а также зависит от государственного регулирования.

имущественных интересов кредитора при возможном нарушении заемщиком принятых на себя обязательств и находит практическое выражение в установленных законодательством способах обеспечения исполнения обязательств, таких как неустойка, залог, удержание, поручительство, банковская гарантия, задаток.

5. Целевой характер кредита. Принщп целевого

характера распространяется на большинство видов кредитных сделок. Он выражает необходимость целевого использования средств, полученных от кредитора.

125. Основные факторы спроса на кредит

К основным факторам спроса на кредиты относятся:

Ожидаемая норма прибыли если фирма ожидает увеличение прибыли в будущем, то объем планируемых инвестиций увеличится и увеличится спрос на кредит и наоборот, ожидание снижения нормы прибыли будут означать снижение объема планируемых инвестиций, и спрос на кредит уменьшится.

Ожидаемая инфляция рост инфляционных ожиданий заемщиков при неизменности номинальных процентных ставок означает, что реальные процентные ставки снижаются, следовательно, повышается выгодность заимствований и спрос на кредит растет.

3. Объем государственных заимствований правительство берет займы и размещает государственные облигации для покрытия дефицита государственного бюджета.

Уровень благосостояния и доходов рост благосостояния в экономике ведет к росту предложения кредита.

Ожидаемая доходность активов если кредиторы рассчитывают, что в будущем процентные ставки возрастут и, следовательно, понизится доходность облигаций, приобретаемых в текущем периоде, то предложение кредита уменьшается при любой из возможных ставок процента.

6. Риск если кредиторы не уверены в будущих

темпах инфляции, они скорее всего потребуют более